«Viberi» Артем Федоров о дорогих пассивах
«Viberi» Артем Федоров о дорогих пассивахПрошлым летом россияне получили редкий шанс – без всякого риска обеспечить себя доходностью вдвое выше инфляции. Конечно, тогда многие опасались второй волны банковского кризиса и формулировка В«без всякого рискаВ» звучала издевательски. Сейчас мрачных ожиданий поменьше, а доверия к банкам – побольше (стр. 40). Да, речь снова идет о вкладах. О долгосрочных депозитах – на три-пять лет, под 17–19% годовых (желательно сВ ежемесячной капитализацией), и главное – пополняемых. Сегодня это самоценный актив – не так важно, сколько сейчас на счету, главное – сколько можно положить! А положить можно и свои деньги, и прозевавших все самое выгодное родственников, друзей, добрых соседей. Кто-то, не исключаю, попытается пристроить под высокий процент временно свободные корпоративные финансы. Через договоры займа, например. Хотя компании, по идее, должны вкладывать деньги в собственный бизнес, и уж тем более им не стоит брать на себя риски контрагентов-частников.На первый взгляд все легально. АСВ, конечно, будет не в восторге. Но еще больше должны тревожиться сами банкиры, проявившие в моменте чрезмерную щедрость. Уже сейчас иные банки предлагают ипотеку или автокредит под докризисные 13–14% годовых в рублях. Ставки, власти настаивают, будут и дальше снижаться, при этом крупные игроки с дешевым фондированием еще плотнее станут В«окучиватьВ» высокомаржинальные сегменты, что усилит эффект. И пойди попробуй отбить эти самые 17–19% годовых.У меня перед глазами договор, заключенный как раз на пике ставок, в нем не прописана предельная сумма депозита. А праву вкладчика на его пополнение соответствует обязанность банка принять средства. Ограничения касаются только минимальной суммы дополнительного взноса и периода, когда деньги уже не принимаются, – за месяц до закрытия депозита. Гражданский кодекс запрещает кредитным организациям произвольно менять ставки по срочным вкладам граждан. Правда, в том же кодексе есть статья 451 – В«Изменение и расторжение договора в связи с существенным изменением обстоятельствВ». Теоретически юристы банка могут на нее сослаться, требуя исключения из договора условия оВ пополняемости вклада. Но ни банки, ни заемщики особо не преуспели в попытках апеллировать кВ этой статье во время острой фазы кризиса. Вряд ли получится и сегодня.А значит, отрабатывать В«антикризисные годовыеВ» придется до последнего, какими бы ни были рыночные ставки. Либо попытаться В«конвертироватьВ» дорогие пассивы в активы. Я бы, например, предложил клиентам перечислить суммы сверхвыгодных депозитов в оплату первоначального взноса за жилье и выдавал бы согласившимся ипотечный кредит либо с пониженной ставкой, либо с минимальным набором документов. А здесь уже надо аккуратно считать.В
Рубрики